Seguire l’esempio di Warren Buffett potrebbe essere la soluzione migliore se desideri un titolo azionario con un rischio relativamente basso e magari anche con un buon dividendo. Negli ultimi anni, ma in particolare nel 2023, Buffett ha intrapreso una corsa agli acquisti di Occidental Petroleum (NYSE: OXY ). Alla fine ha accumulato una partecipazione del 27% nella compagnia petrolifera e del gas per un valore di oltre 14,5 miliardi di dollari, con abbastanza warrant da aumentare la sua proprietà fino al 33% se esercitati.
OXY é un titolo molto stabile che si presta molto agli investitori che vogliono rischiare poco: negli ultimi 6 ha fatto segnare un -8% e nell’ultimo mese ha perso circa il 6%.
I titoli dei produttori di petrolio e gas, dopo aver sovraperformato nel 2022, sono stati il settore con la performance peggiore del 2023. Il calo si è protratto nel nuovo anno, con l’indice energetico S&P 500 in calo del 4% finora nel 2024.
OXY anche nel 2023 ha presentato sempre delle buone trimestrali; la società ha superato le sue linee guida di produzione di 34.000 barili di petrolio equivalente ( BOE ) al giorno. Ciò consente un aumento di 11.000 BOE al giorno nella previsione di produzione per l’intero anno.
L’annuncio dei risultati finanziari del quarto trimestre 2023 che avverranno dopo la chiusura del mercato mercoledì 14 febbraio 2024, se riusciranno a confermare le aspettative, potrebbero dare uno slancio al titolo.
Le potenzialitá per un buon 2024 ci sono : l’11 dicembre 2023, Occidental Petroleum ha annunciato di aver stipulato un accordo di acquisto per acquisire il produttore di petrolio e gas con sede a Midland CrownRock LP, una joint venture di CrownQuest Operating LLC e Lime Rock Partners , in contanti e azioni in una transazione del valore di circa 12 miliardi di dollari, inclusa l’assunzione del debito di CrownRock.
Si prevede che questo accordo genererà un aumento del free cash flow su base azionaria diluita di 1 miliardo di dollari nel primo anno sulla base di un WTI di 70 dollari al barile
Questo integrerá il portafoglio di Occidental con l’aggiunta di circa 170 mila barili di petrolio al giorno di produzione non convenzionale ad alto margine e a basso declino nel 2024.
L’aumento del flusso di cassa, insieme ai proventi derivanti da un nuovo programma di dismissione da 4,5 a 6,0 miliardi di dollari, consentirà a Occidental di ridurre il capitale del suo debito di almeno 4,5 miliardi di dollari entro 12 mesi e di aspettarsi di mantenere i suoi rating di credito investment grade.
Occidental ha inoltre annunciato l’intenzione di aumentare il dividendo trimestrale delle azioni ordinarie per azione da 0,04 a 0,22 dollari, a partire dalla dichiarazione di febbraio 2024, in linea con le priorità di rendimento degli azionisti della società.
Sebbene negli ultimi 2 anni OXY tenda a essere scambiato in una fascia abbastanza ristretta tra $ 55 e $ 65 per azione, attualmente il suo prezzo è proprio vicino al prezzo piú basso. Ciò rappresenta un punto di ingresso ideale se stai cercando un acquisto di azioni con dividendi e con un buon potenziale di salita.
I supporti sono a $ 56,50 e $ 56,10 (stop loss da fissare poco piú sotto di quest’ultimo supporto) mentre le resistenze sono rispettivamente a 58,40 e $ 59,50.
